Finansministerens «ikke-dom»-reform er sannsynligvis den lengst unna skatteendringen i vårbudsjettet for 2024 som påvirker noen britiske entreprenører, gitt at den ikke trer i kraft før 6. april 2025, skriver autorisert regnskapsfører Kevin Austin, sjef for utenlandsrådgivningsbyrået Access Financial , som gjenspeiler at den er mer vidtrekkende enn forventet .
Jeg vil forsøke å skissere endringene i ikke-dom-regimet som er relevante for britiske entreprenører, spesielt de som jobber gjennom sitt eget aksjeselskap .
Men nesten uavhengig av hvordan du har det, er den viktigste konklusjonen fra denne ikke-dom-reformen fra finansminister Jeremy Hunt at fra tidlig neste april vil alle som har vært skattemessig bosatt i Storbritannia i mer enn fire år betale britisk skatt på utenlandsk inntekt og gevinst, slik tilfellet er for andre skattemessig bosatte i Storbritannia. Så det er en slags utjevning, med åpenlyst politiske drivere (som jeg kommer tilbake til).
Det nåværende systemet som regulerer såkalte «ikke-doms» er basert på domicilsystemet.
Det høres kanskje opplagt ut, men «ikke-doms» er personer som er bosatt i Storbritannia, men som ikke er bosatt i Storbritannia, ettersom de har en mannlig forelder som er født utenfor Storbritannia.
De beskattes i Storbritannia av sin globale inntekt og gevinst. Men takket være dagens «overføringsprinsipp» for beskatning, kan slike ikke-dominerte velge å bli beskattet av sin ikke-britiske inntekt og gevinst bare når denne inntekten/gevinsten bringes inn i Storbritannia. Regjeringen sier at dette er en kompleksitet som «insentiverer» enkeltpersoner til å holde sin utenlandske inntekt og gevinst (FIG) offshore.
Under den offisielle moderniseringens banner erstattes dette systemet, som har en historie på over 200 år, av en test basert på bosted. Det betyr at regjeringen vil avskaffe betalingsgrunnlaget for ikke-bosatte, med det HMT sier (og jeg er stort sett enig i), vil være et enklere regime.
Fra 6. april 2025 vil et nytt 4-årsvindu gjelde for personer som blir bosatte i Storbritannia etter 10 år uten opphold.
Med andre ord, personer som velger å være en del av det nye regimet, vil ikke betale britisk skatt på sin skattemessige bostedsformue i de fire første årene med skattemessig bosted, forutsatt at de ikke har vært bosatt i Storbritannia de siste ti årene. Så det vil ikke være noen skatt på skattemessig bostedsformue de fire første årene – hvis personen «velger» det nye regimet, mot 15 år uten skatt for øyeblikket.
Denne reformen vil påvirke ikke-bosatte entreprenører som for tiden er bosatt i Storbritannia, og entreprenører som vurderer å flytte til Storbritannia etter en periode uten bosted.
Slike personer bør merke seg at Overseas Workday Relief (OWR) for de tre første årene av opphold i Storbritannia vil fortsette for de som bruker fireårsvinduet.
Imidlertid vil tillitsbeskyttelse for inntekt og gevinst bli fjernet for ikke-dominerte som velger å ikke være med i det nye fireårssystemet.
Mer positivt, hvis du blir påvirket av denne omveltningen, vil de som går over fra innbetaling til det nye skattegrunnlaget få et midlertidig skattefradrag på 50 % på utenlandsk inntekt det første året av det nye systemet.
Det er en av overgangsreglene som regjeringen vil innføre, og en annen vil tillate omlegging av noen eiendeler for kapitalgevinstskatt. På samme måte vil en midlertidig fasilitet tilby en redusert skattesats for hjemtak av gevinster før 2025.
Og ettersom bostedsavgiften blir fjernet her, men bostedsavgiften påvirker erstatningsavgiften, vil denne avgiften som er mest mislikt, også gå over til et bostedsbasert system. En høring om dette åpner nå, slik at du kan si din mening.
Vi avventer utgivelsesdatoen for høringsdokumentet, men vi forventer at myndighetene snart vil samle inn tilbakemeldinger om utformingen av det nye bostedsbaserte systemet.
De spesifikke konsultasjonsområdene har blitt spesifisert på forhånd av HMRC, og de inkluderer overgangsbestemmelser for å lette endringen, lengden på bostedskriteriene for arveavgiftsformål, potensielle unntak eller «halebestemmelser», og samhandling med truster og gaveregler.
Men forvent ikke at for mange flere offisielle åpninger vil ha noe å si for denne ikke-dom-reformen!
Regjeringen vil ikke at det skal påpekes for dem at de 2,6 milliardene pund i året som denne ikke-dominerte reformen er satt opp til å samle inn (slik at den kan betale for 2 %-poengskuttet i Nord-Irland), i beste fall er ustabile. Og på samme måte vil regjeringen sannsynligvis ikke at det skal påpekes at i et budsjett som har mer å gjøre med et valg enn økonomi, er ikke-dominerte reformen uten tvil den mest politiske av alle denne konservative finansministerens skatteendringer.
Arbeiderpartiet gikk tidligere etter regimet og fordømte ikke-domesticeringsstatus som utdatert og urettferdig, uten tvil informert av Akshata Murty, statsminister Rishi Sunaks kone, som tidligere hadde denne skatteeffektive statusen.
Men for enhver for tiden «ikke-dominert» entreprenør som ønsker å planlegge, gir reformens politiserte natur en sjelden sikkerhet. Det er fordi vi ikke kan forvente noen motstand mot å innføre disse endringene hvis, slik meningsmålingene spår, Labour vinner valget i 2024.
Den britiske ISA , med lunken mottakelse fra nesten alle kanter, er den åpenbare kontrasten, ettersom den, når den skal konsulteres, kanskje aldri vil se dagens lys.
Kort sagt, de konservative har lånt (eller «stjålet» hvis du er en Sir Keir Starmer-fan) Labours forslag i et forsøk på rask politisk gevinst. Men det kan være liten tvil om at Sunaks kone tidligere klarte å ikke betale britisk skatt på sin utenlandske inntekt, noe som førte til denne reformen.
Likevel bør det erkjennes at «fru Sunak» har trukket tilbake sin skattestatus og nå betaler skatt av sin utenlandske inntekt. Det bør også erkjennes at Downing Street insisterer på at statsministeren bare fikk se denne politikken med ikke-domstolreform før dens «endelige avgjørelser» ble tatt. Og ja, entreprenører, de ville sagt det, ikke sant?!
Men tilbake til implikasjonene for entreprenører. Reformens hovedmål er å forlate systemet basert på bosted og heller bruke et system basert på bosted.
Frem til nå kunne de med fedre som ikke var født i Storbritannia hevde at de ikke var bosatt i Storbritannia. I denne forbindelse er ideen om bosted unik for Storbritannia. En person beholder sin fødested med mindre de senere inntar et valgfritt bosted.
Ikke-dominert status gir derfor personer som kommer for å bo i Storbritannia en skattestatus som nektes de med fedre født i Storbritannia.
Interessant nok, og som støtter mine kommentarer til ContractorUK om utgivelsen av vårbudsjettet for 2024 den 6. mars 2024 , ville økningen i innvandring i 2023 alene bringe inn rundt 750 000 mennesker med en skattestatus som ikke er tilgjengelig for briter med britiske fedre!
Husk at HMRC for tiden bare beskatter utenlandsk inntekt for «ikke-dominerte» i den grad de overfører den til Storbritannia. Hvis de ikke overfører den, er den skattefri i Storbritannia, men potensielt skattepliktig der den oppsto.
Fra 6. april 2025 vil regjeringen erstatte det gamle, noe utdaterte regimet med det nye 4-årsregimet som gjelder for personer som blir bosatte i Storbritannia etter 10 år uten opphold.
For å gjenta, det vil ikke være noen skatt på inntekt fra den etablerte inntekten de første fire årene hvis skattebetaleren krever fritak, der de ikke har vært bosatt i Storbritannia på et tiår tidligere. Men de politiske driverne for endringen forklarer ikke egentlig hvorfor fritaket er på fire år. Hvorfor fire år? Fireårsordningen vil være til fordel for personer med inntekt i utlandet som de ennå ikke har overført til Storbritannia, men den nøyaktige grunnen til at det er fire år er ikke kjent. Fire år virker vilkårlig, nesten tilfeldig.
Tidligere nevnte jeg OWR. Vel, Overseas Workday Relief er et skattefradrag tilgjengelig for britiske ikke-dominerte som bruker skattefradragsgrunnlaget for de som jobber i utlandet i løpet av skatteåret. Det gjør det effektivt mulig for en ikke-dominert å legitimt unngå å betale skatt på inntekter fra en britisk ansettelse når de utfører arbeidsoppgaver helt eller delvis i utlandet.
Som nevnt vil OWR for de første tre årene av opphold i Storbritannia fortsette for de som bruker 4-årsregimet. Men som nevnt, hvis en ikke-domstol bruker trusts for beskyttelse, vil gebyrene fjerne beskyttelsen for de som ikke er i 4-årsregimet.
I tillegg berørte jeg arveavgift. Mens høringen om dette området pågår, er forslaget å endre arveavgiften til et bostedsgrunnlag.
Under gjeldende regler betaler ikke-dominerte personer arveavgift i Storbritannia kun på eiendeler som befinner seg i Storbritannia. Resten av boet deres utenfor Storbritannia slipper unna arveavgift.
Endringene fra 6. april 2025 vil bety at HMRC vil vurdere ikke-domenerte eiendeler for ervervsskatt på sine eiendeler over hele verden. En fin liten inntektskilde for skattemyndighetene? Utvilsomt.
Hvis du er en entreprenør som bor og jobber i Storbritannia, men ikke er bosatt i Storbritannia, vil du bli rammet av disse endringene for ikke-dominerte selskaper. De vil påvirke deg enten du opererer gjennom et britisk selskap, et utenlandsk selskap eller ikke noe selskap overhodet.
Hvis du også nøt godt av skattelettelsen på inntekt du opptjente i utlandet, men ikke overførte fortjenesten din til Storbritannia, vil dette være en ubehagelig endring for deg. Dessuten, hvis du utførte noen av dine plikter knyttet til ansettelse i Storbritannia, vil denne lettelsen etter hvert forsvinne. Du vil også bli påvirket hvis du er en kontraktør eller midlertidig profesjonell og vurderer å flytte til Storbritannia etter en periode uten opphold.
Til slutt, hvis du er en velstående privatperson med betydelig inntekt og formue utenfor Storbritannia, må du nå tenke lenge og grundig om du skal bli skattemessig bosatt i Storbritannia. Mitt råd? Gjør deg godt kjent med Storbritannias lovpålagte oppholdsprøve før disse endringene treffer deg – og siden det er mange nye detaljer å fordøye, og gitt at det tar tid å flytte penger og eiendeler rundt, er kanskje den fjerne ikrafttredelsesdatoen for millionæren Mr. Hunt, 6. april 2025, fornuftig likevel!
15. mars 2024